La Corte Suprema de Italia abordó recientemente la tributación de los coleccionistas de arte en un caso que involucraba la venta de una pintura de Monet. La transacción,que ocurrió siete años después de la compra inicial,resultó en una ganancia de capital significativa de más de cinco millones de euros. Las autoridades fiscales clasificaron esta ganancia como ingreso de actividad comercial ocasional,haciéndola sujeta al impuesto sobre la renta personal bajo el Artículo 67,párrafo 1,letra i) del Código Tributario Italiano (TUIR). El contribuyente argumentó que era simplemente un coleccionista privado que vendió la obra de arte para adquirir otra pieza. Mientras que el tribunal inferior se puso del lado del contribuyente,el tribunal de apelaciones estuvo de acuerdo con la perspectiva de las autoridades fiscales. La decisión de la Corte Suprema se alinea con un precedente establecido por su fallo anterior (ordenanza 6874/2023),que introdujo una clasificación tripartita de coleccionistas de arte:1) comerciantes de arte,2) coleccionistas 'puros',y 3) coleccionistas 'especuladores ocasionales'. Esta última categoría incluye a aquellos que ocasionalmente compran arte con la intención de vender para obtener ganancias,participando así en actividad especulativa y generando ingresos gravables bajo el código fiscal especificado. Este principio no es nuevo; se llegó a una conclusión similar en respuesta a una consulta parlamentaria el 21 de marzo de 2019. Sin embargo,el caso Monet proporciona más información sobre las condiciones bajo las cuales la tributación es aplicable. El tribunal identificó la intención especulativa basada en varios factores:la participación de una casa de subastas en la venta,exhibiciones previas de la obra de arte en museos,lo que sugería un esfuerzo por aumentar su valor para la venta,la ganancia de capital sustancial realizada,y transacciones similares realizadas en otros períodos,a pesar de que la venta de Monet fue la única transacción en el año evaluado. El razonamiento del tribunal invita a algunas críticas. Por ejemplo,usar una casa de subastas podría no indicar necesariamente intención especulativa,sino más bien una necesidad de asistencia profesional en la gestión de la venta. Del mismo modo,exhibir la obra de arte en museos no significa inherentemente una intención de vender para obtener ganancias. La determinación de las verdaderas intenciones del coleccionista no puede basarse en un análisis psicológico,sino que debe basarse en presunciones simples,que,aunque deben ser serias,precisas y consistentes,siguen estando sujetas a la discreción del juez. Este análisis caso por caso crea un contexto de incertidumbre y falta de previsibilidad significativas,particularmente en lo que respecta a la posible responsabilidad penal por delitos fiscales si se superan ciertos umbrales. La urgencia de implementar el mandato de reforma fiscal (ley 111/2023) es evidente. El nuevo marco legal,como se describe en el texto de la reforma (Artículo 5,párrafo 1,letra h,n. 3) y su informe explicativo,se aleja de la compleja investigación de la intención subjetiva del vendedor. En cambio,se centra en criterios objetivos,predeterminando legalmente escenarios donde la intención especulativa está ausente,y por lo tanto,las ganancias de capital no son gravables. Estos escenarios incluyen a) la venta de activos adquiridos por herencia o donación,b) el intercambio de obras de arte,o c) la reinversión de ganancias de capital dentro de un período especificado para comprar nuevos objetos de arte,que fue la defensa del contribuyente en el caso Monet. En estos casos,la ausencia de un motivo de lucro y la exención fiscal se presumen legalmente. La reforma no parece incluir un período de tenencia después del cual la venta se volvería no gravable.

Perspectivas:El caso Monet destaca las complejidades involucradas en distinguir entre actividades personales y comerciales en las ventas de arte. La dependencia del tribunal en presunciones de intención especulativa subraya los desafíos en la aplicación de criterios subjetivos a la ley fiscal. La próxima reforma fiscal tiene como objetivo abordar estos desafíos estableciendo criterios claros y objetivos para la exención fiscal,lo que podría reducir la incertidumbre para los coleccionistas de arte.

Problemas:1) La naturaleza subjetiva de determinar la intención especulativa puede llevar a fallos inconsistentes. 2) La falta de directrices claras para los coleccionistas de arte crea incertidumbre y posibles riesgos legales. 3) La ausencia de un período de tenencia en la reforma fiscal propuesta puede limitar su efectividad en proporcionar claridad y previsibilidad.